资产管理理论流行于 20 世纪 60 年代以前，此理论认为资产是商业银行经营 管理的中心，通过资产结构的适当安排，实现安全性、流动性和盈利性的最佳统 一。由于经营环境的变化和银行业务经营的发展, 资产管理理论又经历了商业性 贷款理论、转移理论和预期收入理论几个不同的发展阶段。

2.2 负债管理理论

20 世纪 60 年各国开始实行代利率管制，商行吸收资金的能力大不如前，同时因 融资方式的多样化，直接融资现象大量发生，商行的竞争环境更加紧张。商行从 货币市场引进更多的资金来保证资产流动性的要求，负债管理理论应运而生。此 理论认为：银行的流动性不仅可以通过加强资产管理获得，而且也可以由负债管 理，即向外借人款项来提供。因此，银行没有必要在资产方保持大量高流动性资 产。而应将它们投人高盈利的贷款或投资之中；一旦发生流动性需要，随时可通 过负债管理来提供。

2.3 资产负债管理理论

资产负债管理理论, 又称多元化经营理论。70 年代后, 市场利率、汇率波 动剧烈, 而且各国开始取消金融管制, 金融呈现证券化、自由化、国际化。商行 如果仍然坚持单一的资产管理或负债管理，难以适应时代。资产负债联合管理抛 弃了以往偏重资产或负债管理的弊端，采取双管齐下的策略，既考虑资产方的流 动性供给能力，也考虑负债方提供流动性的可能性，保证资产负债结构调控的及

时性和灵活性，可以有效地解决利润最优与资产流动性之间的矛盾。

2.4 中间业务管理理论

20 世纪 80 年代初，金融外部环境趋向于放松管制，银行业的竞争空前激烈， 同时货币政策相对偏紧，通胀率下降，这些都抑制了银行利率的提高和经营规模 的扩大，迫使商业银行寻找新的经营思路以摆脱困境。在这种情况下，兴起了中 间业务管理理论。中间业务管理是银行不运用自己的资财仅凭自身的经济实力和 信用替客户筹措资金、办理支付和其他委托事项而收取手续费的业务活动。收费 中间业务的管理也就是为了增加银行的收人，减少银行资产的损失，同时也保证 银行运用自己的资金取得合理的收入。中间业务主要有:汇兑业务、信用业务、 代收业务、信托业务、代客买卖务、同业代理业务、租赁业务、担保业务、代客 发债业务、信息咨询业务、投资分析管理业务等。

3 哈萨克斯坦银行的主营业务

3.1 贷款业务

贷款业务是哈萨克银行的主要业务。主要包括信用贷款、抵押贷款、担保贷 款、证券化贷款等等。银行在法律规定下设定自己的贷款利率，并通过收取利息 来获得收益。贷款业务是哈国商业银行最主要的资产业务，也是哈国商业银行最 主要的收入来源。